O que são dados alternativos e como utilizá-los

Neste artigo, iremos abordar:

• Definição de dados alternativos  
• Os pontos de dados alternativos que estão a orientar as decisões de investimento  
• Como os dados alternativos da web estão a ser integrados entre os profissionais do sector financeiro  
• Obtenção de dados alternativos  

Definição de dados alternativos: o que é isso?

A coleta de dados públicos alternativos está a tornar-se uma parte importante da abordagem estratégica dos profissionais do sector financeiro para identificar e fazer os melhores investimentos atualmente disponíveis no seu mercado. Os dados tradicionais podem incluir coisas como:  

• Arquivos da Comissão de Câmbio e Valores Mobiliários da empresa
• Relatórios financeiros trimestrais apresentados e disponíveis ao público
• O volume de comércio diário/semanal/mensal de um determinado estoque

Os dados financeiros alternativos, por outro lado, pertencem a pontos de dados que são gerados por usuários, investidores e empresas com base nas suas atividades em tempo real. Para compreender realmente o que são os dados alternativos, veja estes exemplos:

• Sentimento dos meios de comunicação social em relação a uma determinada empresa
• Imagens de satélite de fábricas e rotas de entrega que ajudam as casas de investimento a antecipar as compras antes de os relatórios financeiros serem tornados públicos (ou seja, obter uma vantagem informativa)
• Informação sobre transações digitais do consumidor que indique o volume de vendas de uma empresa/indústria de interesse, para que os investidores possam avaliar o volume de vendas/lucro

Os pontos de dados alternativos que estão a orientar as decisões de investimento

Os efeitos de dados alternativos sobre os investimentos podem ser melhor compreendidos em relação aos pontos de dados concretos que as empresas de Capital de Risco (CR), gestores de carteiras, e investidores anjo estão a utilizar para tomar as melhores decisões para as suas organizações. Estes incluem:  

• Dados e revisões de produtos: Uma empresa de Capital de Risco que procura investir numa aplicação de encontros, por exemplo, vai querer coletar dados de descarga da aplicação das lojas, bem como dados de avaliações de clientes. É desta forma que podem ver se a aquisição dos usuários está em ascensão ou em declínio, bem como quais são os aspetos da empresa que os usuários reais pensam que podem ser melhorados (leia-se: valor acrescentado).  

• Tendências de notícias empresariais: As notícias podem ser artigos publicados em linha ou partilhados nos meios de comunicação social. As empresas estão a monitorizar estas plataformas e a receber alertas em tempo real quando uma empresa da sua carteira é mencionada. Por exemplo, se houver um escândalo que possa ter um impacto negativo no preço das ações, um gestor de carteiras vai querer saber disto o mais depressa possível para poder descarregar ações a um preço mais elevado e voltar à posição a um preço muito mais baixo.  

• Mudanças na procura dos consumidores: Os consumidores modernos são inconstantes, com menor fidelidade à marca do que as gerações anteriores. Os dados que lançam luz sobre mudanças na procura dos consumidores podem incluir classificações de estrelas de produtos/marcas específicas em mercados ou menções de marca/produto em fóruns em linha.  

• Tendências da indústria: Compreender o que os concorrentes estão a fazer é crucial ao investir. Se uma empresa de Capital Privado (PE, por sua sigla em inglês) tiver investido alguns milhões de dólares numa marca de moda feminina em linha, vá querer saber o que os concorrentes estão a fazer. Podem coletar informações sobre novas coleções, serviços (tais como pacotes personalizados de vestuário enviados para a casa do consumidor), bem como campanhas de marketing. Esta informação pode permitir aos membros do conselho de administração fazer críticas construtivas concretas aos executivos operacionais.  

• Sentimento dos meios de comunicação social: Trabalhando na indústria financeira, os dados sobre o sentimento social podem ser uma das ferramentas mais poderosas que os gestores de carteiras/empresas de VCs/PE têm à sua disposição. O melhor exemplo disto foi o sentimento positivo e depois negativo na conta de Reddit chamada Wall Street Bets a respeito de AMC (American Multi-Cinema). Em termos simples, os fundos que estavam em sintonia conseguiram salvar-se da falência que outras casas de investimento desatualizadas experimentaram devido a vendas a descoberto que colocaram sem terem os fundos necessários para cobrir perdas.  

• Dados dos motores de busca: Os motores de busca como Yahoo, Bing, e Google estão a tornar-se ferramentas importantes para investidores e empresas onde muitos consumidores estão a iniciar as suas viagens de compra. Através do mapeamento das tendências de pesquisa, os investidores podem ver onde se encontra atualmente o “interesse” e, como tal, para onde se dirigem os mercados. Por exemplo, um aumento recente na procura de “a bolha tecnológica está prestes a rebentar” pode fornecer a um gestor de carteiras informação suficiente para considerar reordenar seu controle acionário.  

• Dados de conformidade da empresa: Muitas empresas alteram os seus regulamentos/políticas/normas de conformidade. Esta informação está publicamente disponível no seu sítio web, mas os investidores nem sempre estão ativamente envolvidos. Um fundo preocupado principalmente em investir em empresas que estão conscientes dos riscos ambientais, sociais e de governação (ESG) pode querer atualizações relativamente a mudanças políticas que influenciam as emissões de combustíveis fósseis.  

Como os dados alternativos da web estão a ser integrados entre os profissionais do sector financeiro

A integração de dados alternativos está atualmente a ter o maior impacto nos fundos de cobertura e companhias de seguros, com 74% dos primeiros e 72% dos segundos a incorporarem atualmente dados alternativos. Neste contexto, 64% dos profissionais da indústria financeira admitiram a utilização de dados alternativos como parte da sua estratégia de investimento.  

Os principais inquéritos no sector financeiro incluem:

1. As casas de investimento e instituições financeiras americanas consideram mais fácil integrar dados alternativos no seu fluxo operacional quando comparado com os seus homólogos britânicos (77% Vs. 49%).
2. 75% dos executivos da indústria bancária consideram a análise de dados alternativos como um obstáculo fundamental, enquanto 50% acham que ser capaz de realmente obter dados alternativos é o seu maior desafio.

Obtenção de dados alternativos

As empresas em busca de métodos de coleta de dados qualitativos podem querer considerar uma de duas opções:  

Opção Um: Coleta automatizada de dados

As casas de investimento podem agora tirar partido de um IDE para Raspador da Web, que lhes permite colocar a monitorização, a coleta e a descoberta de dados financeiros em piloto automático. Esta é uma solução sem código que permite às empresas subcontratarem a terceiros as tarefas de hardware, software e equipa técnica. Em troca, recebem uma alimentação em tempo real de dados que é enviada diretamente para os analistas ou algoritmos de investimento.  

Opção Dois: Conjuntos de dados prontos a usar

As instituições financeiras estão a tirar partido de Conjuntos de dados que são grupos de informação que já foram recolhidos e que são atualizados e enriquecidos numa base regular. O que isto significa funcionalmente é que um VC pode ter uma empresa potencial em que investir, recomendada a ele durante o almoço, e ao jantar, ele já pode saber se vale a pena. Os conjuntos de dados estruturados são entregues em minutos, e depois cabe à sua equipa de analistas tomar uma decisão informada.  

Em conclusão

Os casos de utilização financeira de dados alternativos dentro do contexto de investimento estão a tornar-se cada vez mais correntes. Mas tal como a situação se apresenta atualmente, ainda há muitas oportunidades para os primeiros adotantes obterem uma vantagem informativa no mercado. Não fique atras.